A kormány legújabb tervei szerint 2025-től az önkéntes nyugdíjpénztár tagjai lakáscélra is felhasználhatják majd megtakarításaikat. Elsőre vonzónak tűnhet ez a lehetőség, hiszen a magyar lakáspiac továbbra is drága, és sok fiatal, illetve család küzd azzal, hogy saját ingatlanhoz jusson. Ugyanakkor ennek a döntésnek súlyos hosszú távú következményei lehetnek, különösen, ha figyelembe vesszük a nyugdíjrendszer jelenlegi helyzetét Magyarországon.
Rövid távú előnyök
Az önkéntes nyugdíjpénztárak egyik fő előnye, hogy adó- és járulékkedvezmények révén ösztönzik az embereket a hosszú távú megtakarításra. Ezt az állami támogatást használják fel azok, akik jövőbeli nyugdíjukat szeretnék kiegészíteni, hiszen a hazai állami nyugdíjrendszer önmagában nem biztosít megfelelő jövedelmet az idős korra. Az, hogy most lakásvásárlásra is felhasználhatóvá válik ez az összeg, a lakáspiaci problémák megoldásának rövid távú megközelítése lehet.
Az emberek vonzónak találhatják, hogy ingatlanvásárlásra fordíthatják megtakarításaikat, különösen azok, akiknek nehézséget okoz a lakáshitelhez szükséges önerő előteremtése. Így kevesebb hitelt kell felvenniük, vagy akár elkerülhetik a lakáshitel-felvételt, ami a mostani magas kamatkörnyezetben komoly anyagi előnyt jelenthet.
Hosszú távú kockázatok: nyugdíjválság elmélyülése
A legnagyobb probléma ezzel az új lehetőséggel az, hogy az embereket arra ösztönzi, hogy a nyugdíjra félretett pénzt más célra használják fel. Bár a lakásvásárlás stabil befektetés lehet, a hosszú távú nyugdíjcélú megtakarítások kivezetése végső soron komoly pénzügyi hiányhoz vezethet az idős korban. Magyarországon a nyugdíjmegtakarítások eleve alacsony szinten állnak, sokan csak minimális összeget tudnak félretenni, így ha ezt is kiveszik a rendszerből, komoly gondokkal kell majd szembenézniük a jövő nyugdíjasainak.
Az állami nyugdíjrendszer fenntarthatósága is kérdéses a jövőben a népesség elöregedése miatt. Egyre több nyugdíjast kell majd az aktív dolgozók járulékaiból eltartani, miközben a fiatalabb generációk száma csökken. Ha ehhez hozzávesszük, hogy sokan nem rendelkeznek majd kellő privát megtakarítással, egyre nagyobb teher hárul majd az államra, ami hosszabb távon az állami nyugdíjak csökkenéséhez vezethet.
Miért jelentős veszély a lakáscélú pénzkivétel?
A pénztári portfóliók, amelyek a nyugdíj célú megtakarításokat kezelik, az elmúlt évben kiemelkedően teljesítettek. Az inflációt meghaladó hozamok mellett a pénztártagok komoly összegeket halmozhattak fel, ami hosszú távon garantálhatná az anyagi biztonságot az időskorukra. Ha viszont most tömegesen kiveszik ezeket a megtakarításokat lakáscélra, nem csak az egyéni megtakarítások apadnak el, de a pénztári befektetések is veszélybe kerülhetnek. A pénztáraknak el kell adniuk a befektetett eszközöket, ami potenciálisan negatív hatással lehet a hozamokra, és így a még bent maradt tagok nyugdíjmegtakarításainak értékére is.
Az ingatlan nem megoldás mindenre
Bár az ingatlan kétségtelenül fontos eszköz lehet, nem helyettesíti a hosszú távú, likvid nyugdíjmegtakarításokat. Egy ingatlan nem biztosít rendszeres bevételt idős korban, kivéve, ha bérbe adják vagy értékesítik. Az időskori megélhetéshez szükséges pénzösszeget viszont nem garantálja, különösen, ha az ingatlanpiaci helyzet romlik, vagy ha az ingatlan értéke csökken. Emellett az időskorúak lakáspiaci ki- és beszállása is nehezebb, mint az aktív dolgozóké.
Megoldási javaslatok: az egyensúly megtartása
A lakáscélú megtakarítások támogatása fontos, de a nyugdíjmegtakarítások terhére történő ingatlanvásárlás hosszú távú kockázatokkal jár. Lehetne alternatív megoldásokat keresni, például lakáscélú hitelkedvezmények vagy állami támogatások formájában, amelyek nem érintik a nyugdíjcélú megtakarításokat. Ezzel megőrizhetnénk a hosszú távú pénzügyi biztonságot, miközben segítjük az ingatlanhoz jutást is.
Az önkéntes nyugdíjpénztári megtakarítások hosszú távú célja a nyugodt időskor anyagi hátterének biztosítása. Ha ezt a funkciót feláldozzuk rövid távú lakáscélú előnyökért, azzal a jövőbeli generációkat sodorjuk komoly pénzügyi bizonytalanságba. A jelenlegi gazdasági helyzetben különösen fontos lenne, hogy az emberek ösztönözve legyenek a hosszú távú megtakarításokra, nem pedig arra, hogy ezt más célra használják fel.